مخطط خيارات الأسهم

التمويل الأساسي.

الخيارات الأساسية الرسوم البيانية.

كيفية رسم خيارات.

من المفيد جدا أن تكون قادرا على رسم المكافآت خيار يمكن أن يعود. تناقش هذه الصفحة مخططات الخيارات الأساسية الأربعة وكيفية إعدادها.

طويل مكالمة.

يوضح الرسم البياني الأول الذي سنقدمه ما يحدث عند إجراء مكالمة طويلة (شراء خيار اتصال). عند شراء خيار الاتصال، يجب أن تدفع قسط (ثمن الخيار). يمكنك تحقيق ربح إذا زادت قيمة الأصل الأساسي بشكل كاف.

يتم إعداد المخطط باستخدام $ (أو بعض العملات الأخرى) على كلا المحورين س و ص. يمثل المحور س سعر الأصل الأساسي أو "S" (مثل الأسهم). لرسم الخطوط سنضع على الرسم البياني، فمن الأفضل لإعداد الجدول مفيدة التالية.

في الصف الثاني من الجدول، يتم إعطاء السيناريوهات الثلاثة لقيمة الأصل: يمكن أن تكون قيمة الأصل أقل من سعر الإضراب، أي ما يعادل سعر الإضراب، أو أعلى من سعر السند. يعرض الصف التالي قيمة خيار الاتصال لكل سيناريو. إذا كانت قيمة الأصل أقل من أو تساوي سعر الإضراب، فإن خيار المكالمة لا قيمة له؛ ومع ذلك، إذا كانت قيمة الأصول أكبر من سعر الإضراب، ثم يمكن استخدام خيار الاتصال لتحقيق ربح من S-X. يظهر السطر التالي تكلفة العلاوة في كل سيناريو - بما أننا طويلا على الخيار، فإن القسط هو رقم سلبي (مهما كان المبلغ المدفوع لشراء الخيار). الصف الأخير هو ببساطة مجموع الصفين فوقه. يمكنك أن ترى أن الربح يتم فقط إذا S> X و S> (X + C).

لجعل المخطط، يجب علينا أولا رسم سعر الإضراب على المحور السيني. ويمثل هذا مع "X". يمثل الخط الأزرق العائد من خيار المكالمة. إذا كان S أقل من X، فإن العائد من الخيار هو 0، لذلك سوف يتبع المحور س. بعد الوصول إلى سعر الإضراب، ومردود الخيار هو S-X، وبالتالي فإن خط زيادة في زاوية 45 درجة (إذا كانت الأرقام متباعدة نفسه على كلا المحاور). ويمثل الخط الأخضر الربح الناتج عن زيادة قيمة المكالمة. يتم تشغيله بالتوازي مع خط العائد ولكن نظرا لأنه يأخذ في الاعتبار السعر الذي تم دفعه عن القسط (تكلفة خيار المكالمة) سيكون أقل بكثير من خط العائد.

وربما يكون مثالا مفيدا:

لنفترض أنك تشتري خيار اتصال لأسهم أبك.

X (سعر الإضراب): 52 دولارا.

قسط (تكلفة الخيار): 16 دولارا.

حتى توصيل بعض القيم للأسهم أبك عند النضج، دعونا نرى ما كنت قد حصلت:

سيبدو الرسم البياني كما يلي:

الآن بعد أن حصلنا على الرسم البياني الأول للخروج من الطريق، يمكننا التحرك أسرع قليلا وتظهر بعض المخططات الأخرى.

قصيرة مكالمة.

الآن سوف نرى ما يحدث عند اختصار مكالمة (بيع خيار المكالمة). منذ كنت تكتب الخيار، وتحصل على جمع قسط. لن ينتهي بك الأمر إلا بفقد المال إذا زادت قيمة الأصل الأساسي كثيرا، حيث ستضطر إلى بيع الأصل بسعر أقل من القيمة السوقية.

وفيما يلي جدول أنيق لدينا:

الرسم البياني لا يحتاج حقا إلى منحنى العائد لأنك لست الشخص الذي يحمل خيار المكالمة. وستبقى الأرباح ثابتة عند العلاوة حتى تصل إلى سعر الإضراب، وعندها يصبح كل دولار مكاسب الأصول دولار ستخسره.

طويل وضع.

يمنحك شراء خيار الشراء الحق في بيع الأصل الأساسي بسعر الإضراب. عندما كنت طويلة وضع (شراء وضع)، سوف تستفيد فقط إذا انخفض سعر الأصل الأساسي.

دعونا نبدأ من خلال إعداد الجدول. هذه المرة سنستخدم "ع" كقسط قسط:

يمكنك أن ترى من الجدول أنه حتى يتمكن الخيار من إرجاع أرباح، يجب أن يكون سعر المخالفة أكبر من سعر الأصل بالإضافة إلى قسط التأمين (X> S + p). وهذا أمر منطقي - فالخيار لن يعطي إلا مكافأة إذا كان الأصل أقل من سعر الإضراب. والمكافأة أقل قسط سيكون الربح الخاص بك.

الرسم البياني يبدو تماما مثل "طويلة دعوة" الرسم البياني إلا أنها انقلبت عموديا في سعر الإضراب.

قصيرة وضع.

لدينا آخر خيار بسيط ولكن مفيدة مخطط يبين ما يحدث عندما كنت قصيرة وضع (بيع وضع). منذ كنت كاتب وضعت في هذه الحالة، كنت أسعد عندما لا تكون قيمة الأصول أقل من سعر الإضراب.

وإليك المخطط. مرة أخرى، بما أنك لا تحتفظ بالخيار، فقد أدرجنا خط "الربح" فقط وليس خط "العائد".

الآن بعد أن كنت قد رأيت أربعة أنواع أساسية من الخيارات المخططات، يمكننا أن نفعل بعض الاشياء التي الكثير من الهوى وفهم استراتيجيات الخيار الخيار التي هي أكثر قليلا صعبة.

أين يمكنني العثور على مخططات الخيار الأسهم للتحليل الفني؟

مشاركة بيت ستولسرز في 9 مارس، 2007.

سؤال تداول الخيارات.

أنا جديدة نسبيا على الخيارات وقد تم البحث في جميع أنحاء شبكة الإنترنت للحصول على الموارد لمساعدتي على تعلم بقدر ما أستطيع. واحدة من الأشياء التي لا يمكن أن يبدو على ما يبدو كانت الرسوم البيانية لأسعار الخيار. هل هناك موقع يمكنك توجيه لي إلى أن توفر الرسوم البيانية سعر الخيار؟

الخيار إجابة التداول.

معظم برامج الرسم البياني سوف تظهر أسعار الخيارات. لديك فقط لمعرفة الشكل المطلوب. وضع بعض بائعي الاقتباس علامة & # 8220؛. & # 8221؛ أو & # 8220؛ + & # 8221؛ قبل أكروميم إلكتروني 5. المسألة الأكبر هي طبيعة سؤالك. ليس هناك الكثير من المعلومات المفيدة في مخطط الخيار. اتبع الأسهم، وليس الخيار. حركة سعر السهم غنية بالسيولة والمعلومات. المؤشرات الفنية ودراسات التحليل الفني صالحة.

الخيارات هي سيئة للغاية و المخططات لديها فجوات كبيرة. المخططات الخيار الوحيد أنا أنظر إلى الرسم البياني التقلبات الضمنية. أنها تسمح لي لقياس السعر النسبي للخيارات. وأنا أعلم أوبتيونسكسبريس يقدم هذا في بالتفورم بهم. إذا كنت تعرف من الموارد الحرة لخيار التقلب ضمنية ضمنية، يرجى حصة.

خيارات التداول التعليقات.

في 07/20، قال هارتوين ريل:

"ليس هناك الكثير من المعلومات المفيدة في مخطط الخيار & # 8221؛.

أنا أعترض. لقياس أو تقدير الحركة المحتملة لخيار أحتاج إلى معرفة حركات الخيارات في اليوم أو الشهر السابق فيما يتعلق بالمخزون الأساسي.

حتى أستطيع أن أفضل حساب مدخل أو نقطة الخروج من خياري لتوليد عودة مرضية.

شكرا على التعليق. أنا & # 8217؛ م لست متأكدا كيف يمكنك أن تجد قيمة في مخطط كامل من الثقوب. العديد من الخيارات لا تريد التجارة لساعات أو في بعض الحالات أيام. إذا كنت تحاول قياس حركة الأسعار في المستقبل، يجب عليك استخدام & # 8220؛ غريكس & # 8221؛ لإرشادك. هل أنت على دراية دلتا وغاما؟ هناك العديد من البرامج التي سوف تسمح لك بإجراء تحليل السيناريوهات.

دائما التحقق من الرسوم البيانية قبل شراء أي خيار المنظمة البحرية الدولية.

أنا أتفق. لا تحتاج إلى جميع نماذج التسعير المتطورة. كل ما تحتاجه هو مقارنة النسبية.

يمكنني استخدام بيغشارتس. كوم واستخدام علامة = = في منتصف رمز السلسلة، مثل كات = مز.

إذا كان الخيار إنوف السائل مثل أبل الخ، ثم قد ترى بعض تتجه. البوت، في بعض الأحيان هو مجرد نظرة سريعة على آثار الرابع و الكامنة معا. سلسلة يمكن أن التجارة لأسابيع في 25 دولارات ثم تذهب مجنون، صعودا وهبوطا بين 100 و 300 باكز. يمكن أن تعطي القليل من الخلفية في ما قد تكون شراء؟

أتساءل عما إذا كان أي خيار الخبراء يمكن الإجابة على سؤالي.

أنا & # 8217؛ م يلعب الأسهم التي أعتقد سوف تزيد بسرعة حتى اشتريت المكالمات البسيطة على ذلك. والمشكلة هي أنني أريد أن أحمي أرباحي دون أن ينحسر عندما أنا & # 8217؛ م المقبلة.

يجب أن أستخدم وقفا زائدا، أو أمرا احتياطيا (استنادا إلى السعر المستهدف لأسهمي) لبيع خياراتي.

وأنا أعلم أنه مع توقف زائدة، فإنه من الصعب تحديد نسبة الإنقاذ منذ هم العديد من المتغيرات المعنية، وفرصة أن ينحسر عالية.

ومن المقدر إذا كان أي شخص لديه بعض الأفكار حول هذا الموضوع.

سأقوم بنشر رد في قسم الأسئلة والأجوبة الليلة. سيكون من حق & # 8220؛ الخيار تجارة السائبة - كيف يمكنني الخروج وتجنب ذلك؟ & # 8221؛

شكرا على السؤال العظيم.

وأهم من رسم بياني لأسعار الخيارات هو مخطط لتقلب الخيارات. إيفولاتيليتي يمكن أن توفر هذا.

أنا أتفق تماما. شكرا على المشاركة.

هل هو مكتوب غرامة. إيجابي بالتأكيد يأتي قصيرة، ولكن قراءة على التنفس واحد. نور العيون.

وأعتقد أن ياهو المالية لديها مخططات الأسهم من الخيارات. خلاف ذلك، كل حزم الأجور مثل إسيغنال لديها مخططات الخيار. المشكلة مع الخيارات هي أن العديد من أرين & # 8217؛ ر السائل، لذلك لا يوجد & # 8217؛ ر كثيرا أن نرى على الرسم البياني.

توس لديها الرابع والرسوم البيانية هف التي يمكن أن تكون ركيزة للمقارنة ولكن بدا مختلفا تماما عن تلك التي وجدت في إيفولاتيليتي. لا أحد يعرف ما إذا كان هناك أي الإعدادات التي يمكن تعيينها على توس لتعكس بالضبط نفس تلك الموجودة في إيفولاتيليتي؟ إذا كان يمكن القيام به، والوقت الذي يستغرقه فحص الرابع على كل مرشح ممكن يمكن تخفيض كبير.

لقد اكتشفت بعد 15 عاما من التداول الخيار، أن أكثر أجراس و ويزليليس التي تستخدمها، وكلما تفقد التركيز.

على الرغم من أن من الصحيح أن رسم أي خيار يمكن أن تترك فجوات كبيرة، هو تاريخ الخيارات تداول معين وهذا أمر مهم & # 8230؛ وهو ما أعتقد أنه كان السبب الحقيقي لماذا بيت يريد الخرائط الخيار. على الرغم من أن النظر إلى الدلتا يعطي مرجعا للأداء بالمقارنة مع المخزون الأساسي، فإنه لا يقول لنا ما الأداء التاريخي. في الواقع لا تحتاج الدلتا إلى أن تعتبر إلى حد كبير أن المزيد في المال تذهب أقرب إلى 1.00 (أو -1.00 ل بوتس) تحصل (وهذا يعني أن أقرب إلى سعر السهم الخيار سوف تؤدي). ومع ذلك، هذا يقول لي شيئا عن القيمة التاريخية التي هي مهمة في إسقاط القيمة المستقبلية.

لقد ارتكبت خطأ مرعبا مرة واحدة في شراء وضع الأسهم التي سوف تنخفض باستمرار الحق في ذلك تاريخ & # 8217؛ بالتأكيد، انخفض السهم بنسبة 3٪ الحق في الوقت المتوقع. ولكن لو و ها، يضع بلدي، بدلا من زيادة في القيمة، حصلت على خفض في النصف. في وقت لاحق رأيت أن دلتا كان في 0.5+، وسيلة لانخفاض الاستقرار. ومع ذلك، لو كان لي الوصول إلى المعلومات التاريخية للأداء بوتس (نسبة إلى سعر السهم) لم أكن قد اشترى بوت.

وبالتالي، فإن أي معلومات حول كيفية الحصول على عقد من هذه البيانات سيكون موضع تقدير كبير.

لدي نشر مكالمة عمودية في نيسان (أبريل) على غوغ تم تنظيمها كما يلي:

اشترى 610 أبريل اتصل على 23.47 $.

تم البيع 615 أبريل اتصل على $ 20.87.

إذا قمت ببيع مكالمة 610 أبريل التي اشتريتها، على افتراض أن أي شخص سوف شرائه بسعر $ 3.40 سعر الاقتباسات اليوم، هو التعرض بلدي محدودة لملء 615 أبريل دعوة باعت إذا وفقط إذا غوغ يغلق فوق سعر المكالمة من 615 $ بالإضافة إلى التكلفة من الخيارات التجارة؟

وأود أن استرداد بعض من خسارتي ولكن لا تريد أن تعرض نفسي لمخاطر كبيرة على الساق أنا بعت؟

إذا كنت تبيع مكالمتك الطويلة، فستكون عاريا قصيرة من المكالمات التي تبلغ قيمتها 615 دولارا أمريكيا (غوغ) - وهي الخيار الأكثر خطورة تحت الشمس. ما لم تكن مستثمرا مؤهلا (1 مليون دولار + صافي القيمة السائلة) ولديك خبرة واسعة في الخبرة، فإن شركة الوساطة الخاصة بك لن تسمح لك حتى الساق بها.

ويكون شرط الهامش وحده أكثر من 100 ألف دولار على موقع النداء القصير.

إذا كان السهم يتجمع إلى 700 $ بعد الأرباح في 2 أيام، وسوف تفقد 85،000 $ على هذه المكالمة عارية! أنها لا تحصل على أي خطر.

تحتاج إلى إيقاف الموقف واتخاذ كتل الخاص بك إذا كنت ترغب في إنقاذ شيء أو لفة النرد والأمل لعدد كبير. في السيناريو الثاني، فإن الخيارات تذهب إلى $ 0 بين عشية وضحاها إذا انخفض السهم وسوف تفقد كامل $ 2.60 الخصم الذي دفعته للانتشار.

شكرا بيت، وهذا ما فكرت، ولكن أراد أن يكون متأكدا.

وسوف تركه ركوب، المخاطرة فقط الأصلي 2.60 $.

خيارات نظرة عامة على السوق.

نشاط خيارات غير عادية.

أحدث القصص.

التقى العرض النهائي لليوم الأول في كبو رمك في هونغ كونغ إريك فريث، نائب الرئيس، النهوض بالمنتجات والاستراتيجية في كبو الأسواق العالمية مع كريستين بويد مدير مع كريدي سويس. وكان عنوان الدورة بعنوان "المصادر".

بالعودة إلى 4 ديسمبر، توقفت في منتصف اليوم ووعدت بالعودة قريبا وتفصيل التداول لبقية اليوم. على الرغم من مرور الوقت، وقد سفكسي تفعل أي شيء مختلف؟ وقد أسهم الأسهم.

وفاز ديسمبر فيكس المجلس وأصبح يناير الشهر الأمامي في الأسبوع الماضي. فيكس تحركت أعلى للأسبوع، ومع ذلك، انخفضت جميع العقود الآجلة القياسية قليلا. كونتانغو لا يزال حاد كما يبدأ التجار لاستهداف.

الخيارات الأكثر نشاطا.

المكالمات المغطاة.

أعلى التقلب الضمني.

خيارات الفهرس.

الأسهم: 15 دقيقة تأخير (الخفافيش هو الوقت الحقيقي)، إت. ويعكس حجم األسواق الموحدة. العقود الآجلة والفوركس: تأخير 10 أو 15 دقيقة، كت.

بارتشارت Inc. © 2017.

الأسهم: 15 دقيقة تأخير (الخفافيش هو الوقت الحقيقي)، إت. ويعكس حجم األسواق الموحدة. العقود الآجلة والفوركس: تأخير 10 أو 15 دقيقة، كت.

توفر صفحة نظرة عامة على سوق الخيارات لمحة سريعة عن نشاط السوق اليوم والأخبار الأخيرة التي تؤثر على أسواق الخيارات.

تأخر معلومات الخيارات 30 دقيقة على الأقل، ويتم تحديثها مرة واحدة في الساعة، مع التحديث الأول في الساعة 10:30 صباحا بتوقيت شرق الولايات المتحدة.

مركز خيارات التداول.

أدخل ما يصل إلى 25 حرفا للحصول على سلسلة الخيار لمخزونك المفضل.

عرض سلاسل الخيارات ل:

أحدث الأخبار.

نشاط السوق اليوم.

آخر الأخبار العناوين.

تحرير المفضلة.

أدخل ما يصل إلى 25 رمزا مفصولة بفواصل أو مسافات في مربع النص أدناه. وستكون هذه الرموز متاحة خلال الجلسة لاستخدامها في الصفحات السارية.

تخصيص تجربة نسداق الخاص بك.

حدد لون الخلفية الذي تختاره:

حدد صفحة الهدف الافتراضية للبحث الاقتباس:

الرجاء تأكيد اختيارك:

لقد اخترت تغيير الإعداد الافتراضي الخاص بك للبحث اقتباس. ستصبح الآن الصفحة المستهدفة الافتراضية؛ إلا إذا قمت بتغيير التهيئة مرة أخرى، أو قمت بحذف ملفات تعريف الارتباط. هل تريد بالتأكيد تغيير إعداداتك؟

يرجى تعطيل برنامج حظر الإعلانات (أو تحديث إعداداتك لضمان تمكين جافا سكريبت وملفات تعريف الارتباط)، حتى نتمكن من الاستمرار في تزويدك بأخبار السوق من الدرجة الأولى والبيانات التي تتوقعها منا.

خيارات أساسيات: كيفية قراءة جدول الخيارات.

كما تعلم المزيد والمزيد من التجار من العديد من الفوائد المحتملة المتاحة لهم عن طريق استخدام الخيارات، وحجم التداول في الخيارات قد تكاثرت على مر السنين. ويعود هذا الاتجاه أيضا إلى ظهور التجارة الإلكترونية ونشر البيانات. بعض التجار يستخدمون الخيارات للمضاربة على اتجاه السعر، والبعض الآخر للتحوط من المراكز القائمة أو المتوقعة، والبعض الآخر لا يزال لصياغة مواقف فريدة من نوعها التي تقدم فوائد لا تتوفر بشكل روتيني للتاجر فقط الأسهم الأساسية أو مؤشر أو العقود الآجلة (على سبيل المثال، القدرة على كسب المال إذا ظل الأمن الأساسي دون تغيير نسبيا). وبصرف النظر عن هدفهم، واحدة من مفاتيح النجاح هو اختيار الخيار الصحيح، أو مجموعة من الخيارات، اللازمة لإنشاء موقف مع المرجوة من المخاطر إلى المكافأة المكافأة (ق). على هذا النحو، يتداول تاجر الخيارات الدهاء اليوم عادة في مجموعة أكثر تعقيدا من البيانات عندما يتعلق الأمر بخيارات من تجار العقود الماضية.

الأيام القديمة لتقرير أسعار الخيارات.

في & كوت؛ الأيام القديمة & كوت؛ بعض الصحف تستخدم لقائمة الصفوف والصفوف من بيانات سعر الخيار غير قابلة للتجزئة تقريبا في عمق القسم المالي مثل تلك المعروضة في الشكل 1.

توفر البيانات الواردة في الشكل 2 المعلومات التالية:

خيارات الاتصال هي أكثر تكلفة أقل سعر الإضراب، ووضع الخيارات هي أكثر تكلفة وارتفاع سعر الإضراب. مع المكالمات، وأسعار الإضراب أقل لديها أعلى أسعار الخيارات، مع انخفاض أسعار الخيارات في كل مستوى الإضراب أعلى. وذلك لأن كل سعر إضراب متعاقب هو إما أقل في المال أو أكثر من خارج المال، وبالتالي كل يحتوي على أقل & كوت؛ القيمة الجوهرية & كوت؛ من الخيار عند سعر الإضراب التالي.

تداول الخيارات ومستوى التطور لمتوسط ​​خيار التاجر قد قطع شوطا طويلا منذ بدأ تداول الخيارات منذ عقود. تعكس شاشة اقتباس خيار اليوم هذه التطورات.